Zalando – Auf Augenhöhe mit Lanxess und Lufthansa?

Das Emissionsvolumen läge damit inklusive einer Mehrzuteilungsoption für die begleitenden Banken zwischen 507 Mio. Euro und 633 Mio. Euro. Das ist etwas weniger als erwartet. Bei dem Börsengang sollen 11,3% des Unternehmens platziert werden. Mehr als ein Fünftel der neuen Aktien ist schon für weitere große Investoren reserviert. Zalando teilte mit, es lägen bereits Zusagen von Ankerinvestoren für knapp 127 Mio. Euro vor. Zu ihnen zählen ein schottischer Investmentfonds und Investoren von der Karibikinsel Bermuda sowie aus dem arabischen Raum. Die bisherigen Aktionäre um den schwedischen Investor Kinnevik sowie die Internet-Unternehmer Oliver, Alexander und Marc Samwer wollen im Zuge des Börsengangs keine Anteile abgeben. Damit fließen die angestrebten 633 Mio. Euro komplett dem Unternehmen selbst zu. Mit dem Geld sollen die Expansionspläne vorangetrieben werden.

Zalando ist nicht nur der bisher größte Börsengang in Deutschland in diesem Jahr, sondern auch die größte Neuemission eines Internet-Unternehmens seit dem Neue Markt-Boom um 2000 sowie der Beginn einer Reihe von IPOs. Rocket Internet folgt nur mit einer Woche Abstand. Der Online-Kleinanzeigen-Markt Scout24, an dem die US-Finanzinvestoren Hellman & Friedman, Blackstone und die Deutsche Telekom beteiligt sind, prüft ebenfalls einen Börsengang im Oktober.