Banken

Corona wird bei kleinen und mittelständischen Unternehmen (KMU) tiefe Spuren hinterlassen. Was bisher oftmals auf Vermutungen vieler Ökonomen basierte, hat jetzt die staatliche Förderbank KfW mit ihrem aktuellen Mittelstandspanel untermauert. Betroffenheit und Unsicherheit sind demnach noch immer hoch. Die Umsätze brechen stärker ein als in der Finanzkrise. In der Folge befürchten viele Unternehmen einen weiteren Druck auf die Beschäftigung. Mehr als eine Million Jobs stehen auf der Kippe. 16% der KMUs planen dieses Jahr die Zahl der Mitarbeiter zu reduzieren, um Kosten zu senken.

Mit der Mitgliederversammlung kommenden Mittwoch (28.10.)wählt die Finanzplatzinitiative Frankfurt Main Finance (FMF) auch einen neuen Präsidenten. Nachdem zuvor verschiedene Optionen für den durchaus zeitaufwändigen Posten durchgespielt wurden, wie u.a. ein im Ein- bzw. Zweijahresrhythmus zwischen den Säulen der Kreditwirtschaft und der Deutschen Börse rotierendes System, hat das Bankhaus Metzler nach unseren Informationen ihren phG und Partner Gerhard Wiesheu ins Rennen geschickt.

Anfang November wechselt der für das int. Geschäft zuständige KfW-Vorstand Joachim Nagel nach Basel zur Bank für Internationalen Zahlungsausgleich (BIZ). Verkündet wurde die Personalie bereits im Mai. Doch einen Nachfolger für Nagel bei Deutschlands größter Förderbank hat der KfW-Verwaltungsrat bislang nicht präsentiert.

Der Finanzinvestor Cerberus gilt als Speerspitze beim Sturz von Commerzbank-Chef Martin Zielke und Oberaufseher Stefan Schmittmann. Doch ohne die stillschweigende Rückendeckung durch den Großaktionär Bund, der das Vertrauen in Zielke ebenfalls verloren hatte, hätte die Cerberus-Kampagne kaum eine solche Wirkung entfalten können.

Mit dem milliardenschweren Paket des Bundes konnte sich Lufthansa über den Sommer retten. Das Tagesgeschäft wird dadurch aber nicht beflügelt. Der Flugverkehr liegt trotz des ausgeweiteten Angebots weiter ziemlich brach. So fliegt der Kranich im Q3 erneut einen hohen EBIT-Verlust von 1,26 (Vj.: +1,3) Mrd. Euro ein. Ein nur kleiner Fortschritt zum Q2, wo es noch -1,7 Mrd. Euro waren. Per Ende September summiert sich das Minus auf 4,2 (Vj.: +1,7) Mrd. Euro und Lufthansa verliert weiter Geld. Der Free Cashflow lag nach neun Monaten bei -2,6 Mrd. Euro. Im Q3 kostete allein die Ticketerstattung 2 Mrd. Euro.

Den Kredithahn auch bei steigenden Unternehmensinsolvenzen offen halten, forderte jüngst Bundesbank-Vizepräsidentin Claudia Buch von den Banken. Die Finanzbranche ist dazu auch durchaus bereit, wie BdB-Präsident Hans-Walter Peters bei einem Presse-Call anlässlich der IWF-Herbsttagung durchblicken ließ.

Viel wurde zuletzt über mögliche grenzüberschreitende Bankenfusionen in Europa spekuliert. Als größtes Hindernis für derartige Zusammenschlüsse, die auch von der EZB gewünscht werden, gelten neben der Corona-Pandemie vor allem die noch immer großen rechtlichen und regulatorischen Unterschiede innerhalb der EU. Dass trotz dieses Flickenteppichs grenzüberschreitende Fusionen möglich und auch erfolgreich sein können, beweist schon seit einigen Jahren der französische Bankier Philippe Oddo.

Auch innerhalb der Logistikbranche kam es durch Corona zu deutlichen konjunkturell bedingten Nachfrageeinbußen bei den Kapazitäten. Diese seien aber „stark sektoral, etwa auf die Automobilbranche, begrenzt geblieben“, so Christopher Raabe, Geschäftsführer von BNP Paribas Real Estate.

Wie vorab am 24.2. berichtet, wird Gerd Krick (82) seinen Posten als AR-Vorsitzender bei Fresenius aus Altersgründen abgeben. Sein Erbe sowohl im AR der Fresenius KGaA wie auch als Oberaufseher im Aufsichtsgremium der Fresenius Management SE, die als phG bei der KgaA das Sagen hat, wird mit der HV 2021 Wolfgang Kirsch.

JP Morgan bleibt die unangefochtene Gelddruckmaschine in der globalen Finanzindustrie. Mit 9,5 Mrd. Dollar Gewinn liefert CEO Jamie Dimon im Corona-Q3 sogar mehr ab als vor einem Jahr (9,1 Md. Dollar). Der Handel brummt mit 30% höheren Erlösen auf 6,6 Mrd. Dollar. Finanzierungsnöte der Unternehmen und die sich erholende Börse machen es möglich.

Der Umbau der Deutschen Bank im Privatkundengeschäft schreitet voran und hat in Teilen den Vertrieb erreicht. Jetzt öffnet sich das Institut, das gerade erst mit Karl von Rohr als Vize-Vorstandschef einen neuen Verantwortlichen für das gesamte Privatkundengeschäft des Konzerns erhalten hat, für über 80 Anbieter aus der Sachversicherung. Möglich wird das durch die jetzt gestartete Kooperation mit dem digitalen Versicherungsmanager Friendsurance.

Seit einem Jahr führt Martina Merz Thyssenkrupp. In dieser Zeit wurde viel erreicht. Die Elevator-Sparte wurde verkauft, die Zentrale halbiert und viele Geschäftsbereiche wie Zement, System Engineering und Aerospace befinden sich in der oft schmerzhaften Restrukturierung.

Die Berliner Sparkasse mietet knapp 25 000 qm Gesamtfläche im „Square 1“ von Bauwert.

Auch die bislang als krisenresistent gefeierte Assetklasse „Wohnen“ könnte noch ins Straucheln geraten, meint der aktuelle „Global Real Estate Bubble Index 2020„ der UBS. Trotz der globalen Rezession habe sich das inflationsbereinigte Preiswachstum bei Wohnimmobilien in den vergangenen vier Quartalen weiter beschleunigt.

Bereits zum Monatsanfang hatte German Property Partners (GPP) einen Rückgang des Büroflächenumsatzes in den Top 7 um über 40% gemeldet. In das gleiche Horn stoßen nun auch BNP Paribas Real Estate (-36%) und JLL (-37%).