Deutsche Bank

Über das gute Abschneiden von Crédit Agricole (CA), der Nr. 2 in Frankreich, nach BNP Paribas, aber vor Société Générale, gerieten die beiden Lenker der Großbank, Dominique Lefebvre (Chairman) und Philippe Brassac (CEO), heute früh geradezu aus dem Häuschen.

Als Commerzbank-Chef Manfred Knof vom „Convenience-Faktor“ des digitalen Serviceangebots schwärmte, an den sich die Bankkunden immer stärker gewöhnt hätten, schmunzelte wohl mancher Zuhörer bei der Präsentation der H1-Zahlen. Hatten doch gerade die langen Warteschlangen vor einigen CoBa-Filialen Schlagzeilen gemacht, die lt. „Wirtschaftswoche“ sogar die Vertriebsmitarbeiter zum Schalter-Notdienst zwangen und vom Verkaufen abhielten.

Manfred Knof (57), der die Commerzbank seit zweieinhalb Jahren führt, produziert Schlagzeilen in enger Abfolge. Meist sind sie positiv: Ende Februar kehrte die Commerzbank zurück in den DAX. Mit der Berufung von Jens Weidmann, des früheren Präsidenten der Deutschen Bundesbank, der seit Mai an der Spitze des Aufsichtsrats steht, gelang der Commerzbank unter Knof ein weiterer Coup.

Eine „strukturelle Verfestigung der Knappheit im Volumensegment“ sieht die Research-Abteilung der Deutschen Bank in ihrer neuesten Analyse des deutschen Auto-Markts kommen. Volkstümlicher ausgedrückt: Es sind immer weniger Neuwagen im Angebot, die sich auch Normalverdiener problemlos leisten können. 

Es war sicher kein Zufall, dass gleich mehrere europäische Großbanken schon vor der Publikation der Stresstest-Ergebnisse am Freitagabend (28.7.; nach unserem Redaktionsschluss) neue Aktienrückkaufprogramme ankündigten. Müssen Aktienrückkäufe von Banken doch von der EZB genehmigt werden.

Laut „FT“ steht DWS im Greenwashing-Skandal vor einer 21 Mio. US-Dollar Verständigung mit den amerikanischen Behörden – hinzu kommen wohl 39 Mio. Dollar an Rechtskosten. Die Deutsche Bank-Tochter hat wohl beim Anteil ihres ESG-Vermögens geschummelt. 

Trotz des um 9% auf 1,4 Mrd. Euro gesunkenen Vorsteuergewinns schlug sich die Deutsche Bank im zweiten Quartal deutlich besser als erwartet. Dazu trugen vor allem der von den höheren Zinsen angetriebene Anstieg der Erträge um 11% auf 7,4 Mrd. Euro und ein vergleichsweise nur moderater Dämpfer im Investmentbanking bei.

ThyssenKrupp bringt seine Wasserstoff-Tochter erfolgreich an die Börse, die genossenschaftliche FinanzGruppe kauft ein Fintech zu, die BaFin lizensiert eine Crowdfunding-Plattform und Porsche bekommt frisches Kapital mit Nachhaltigkeitsbezug – auch im Juli lieferten die Kanzleien wieder spannende Mandate.

Dass eine IT-Migration mitunter auch schmerzhafte Nachwehen auslösen kann, musste die Deutsche-Bank-Tochter Postbank jüngst am eigenen Leibe spüren. Dennoch ist die Wende zu mehr Digitalisierung im Bankensektor mehr als bloß ein Trend, dem Geldhäuser hinterherlaufen.

Der weltgrößte Asset Manager BlackRock steht, was immer er tut, im Rampenlicht und zieht Kontroversen auf sich. Das gilt im Übrigen auch für die beiden von deutscher Warte aus wichtigsten Adressen Pimco/AI und DWS, wo Allianz resp. Deutsche Bank das Zepter schwingen. Einmal war es der Skandal um ehemalige Portfoliomanager von Hedgefonds-Strategien, das andere Mal der Vorwurf des Greenwashings.

Von drei an der Börse gelisteten spanischen Großbanken (Santander, BBVA und Caixabank) haben mit Santander (+25,9%), in Deutschland mit Santander Consumer Bank im Geschäft mit Privatkunden besonders stark, und BBVA (+27,7%) zwei im bisherigen Jahresverlauf eine grandiose Zinsrally hingelegt und damit den Euro Stoxx (+15,3%) deutlich geschlagen. Zum Vergleich: Deutsche Bank (-4,4%) bei einem DAX, der 16,4% gewann.

Nachdem Amerikas größte Bank JPMorgan bereits mit der hauseigenen Onlinebank „Chase“ sowohl in London als auch global riesige Erfolge feierte, plant das Kreditinstitut jetzt in Deutschland die Markteinführung. Hier will JPMorgan langfristig unter die größten drei Banken aufsteigen.

Aus und vorbei. Amerikas Aktienbörse Nasdaq hat dem Markteintritt als Krypto-Verwahrer urplötzlich eine Absage erteilt.

Ob die Übernahme von Sal. Oppenheim 2009 durch die Deutsche Bank für 1 Mrd. Euro für diese ein gutes Geschäft war, lässt sich nur erahnen.

Mit der direkten Aufsicht über „signifikante Banken“ und den Erfahrungen aus der Finanzmarktkrise strebt die EZB seit 2014 eine konsistente, strenge – und zuweilen als enervierend empfundene – Aufsicht über systemrelevante Banken im Euroraum an, um die Stabilität des Finanzsystems zu gewährleisten.

Corona fegte 2020 wie ein Orkan durch die Glas- und Betonbauten in Frankfurts Bankenviertel. Erst mit dem Auslaufen der Maßnahmen kehrten viele Banker wieder in die Wolkenkratzer zurück. Doch seither mussten sie sich auf einige Veränderungen einstellen.

Bancassurance klingt nach doppeltem Gewinn: Die Bank kann Versicherungsprodukte offerieren, die sie selbst aus Kapazitäts- oder Regulatorikgründen nicht anbieten kann und wird dafür provisioniert. Der Versicherer nutzt dafür gegen Bezahlung die persönlichen, personellen und räumlichen Bank-Ressourcen.